의료 인공지능(AI) 기업 코어라인소프트가 주주배정 후 실권주 일반공모 방식으로 유상증자를 진행합니다. 이번 글에서는 코어라인소프트의 유상증자 일정과 함께 투자자들이 꼭 알아야 할 유상청약 신청방법과 신주인수권 매매방법에 대해 자세히 알아보겠습니다. 유상증자 참여를 고민하는 주주님들께 실질적인 도움이 되는 정보를 제공해 드리겠습니다.
코어라인소프트, 234억 규모 유상증자 추진
코어라인소프트는 당초 311억원 규모의 유상증자를 계획했으나, 주가 변동에 따라 1차 발행가액이 조정되어 현재 약 234억원 규모의 자금 조달을 목표로 하고 있습니다. 유상증자를 통해 확보한 자금은 전액 운영자금으로 활용될 예정인데요, 특히 AI 영상의료 분야에서의 글로벌 경쟁력 강화와 해외 시장 공략에 초점을 맞출 계획입니다.
김진국 대표는 “이미 초기 진입에 성공한 10여개 주요 국가들로의 제품 공급에 박차를 가하겠다”며 “최대주주이자 대표이사로서 회사의 미래와 비전을 확신하기에 여건이 허락하는 대로 이번 증자에 최대한 참여하겠다”고 밝혔습니다. 물론 많은 주주들은 유상증자로 인한 지분 희석과 주가 하락을 우려하고 있는 상황이기도 합니다.
특히 이번 유상증자는 자본 확충을 통한 재무구조 개선이 주요 목적 중 하나입니다. 코어라인소프트는 2024년 말 기준 42.89%의 부분 자본잠식 상태에 있었으며, 유상증자가 성공적으로 완료되면 자본잠식 상태에서 벗어날 수 있을 것으로 전망됩니다.
코어라인소프트 유상증자 핵심 일정
코어라인소프트의 유상증자 추진 일정을 꼼꼼히 살펴보겠습니다. 주주라면 반드시 알아두어야 할 중요 일정입니다.
- 신주배정기준일: 2025년 4월 23일
- 1차 발행가액: 4,580원 (당초 예정가 6,100원에서 하향 조정)
- 신주인수권증서 상장기간: 2025년 5월 16일 ~ 5월 22일 (5영업일)
- 청약 기준일(계좌대체 가능기간 종료일): 2025년 5월 27일
- 2차 발행가액 확정일: 2025년 5월 30일
- 우리사주조합 및 구주주 청약기간: 2025년 6월 3일 ~ 6월 4일
- 일반공모 청약기간: 2025년 6월 9일 ~ 6월 10일
- 납입일: 2025년 6월 12일
- 신주 상장 예정일: 2025년 6월 26일
최종 발행가액은 1차 발행가액(4,580원)과 2차 발행가액 중 낮은 금액으로 결정됩니다. 2차 발행가액은 구주주 청약 3거래일 전인 5월 30일에 산정됩니다.
신주인수권증서란 무엇인가?
신주인수권증서는 유상증자 시 기존 주주에게 부여되는 신주 인수 자격을 표시하는 증서입니다. 쉽게 말해, 회사가 새로운 주식을 발행할 때 기존 주주에게 그 신주를 우선적으로 살 수 있는 권리를 부여하는 것이죠. 이는 주주의 지분율 희석을 방지하는 중요한 권리입니다.
코어라인소프트의 경우, 주주 1주당 약 0.37주의 신주를 배정받을 수 있습니다. 이 권리를 직접 행사하여 유상증자에 참여할 수도 있고, 권리만 시장에서 매매할 수도 있습니다. 신주인수권증서는 5월 16일부터 22일까지 5영업일 동안 거래소에서 자유롭게 매매할 수 있습니다.
신주인수권증서 매매방법
코어라인소프트의 신주인수권증서를 어떻게 사고 팔 수 있는지 자세히 알아보겠습니다.
1. 신주인수권증서 확인하기
먼저 본인의 증권계좌를 확인해보세요. 신주배정기준일(4월 23일)에 코어라인소프트 주식을 보유하고 있었다면, 신주인수권증서 입고일에 계좌에 자동으로 ‘코어라인소프트 신주인수권증서’ 또는 ‘코어라인소프트 **R’ 형태로 입고됩니다. 주식이 아닌 별도의 상품으로 취급되므로 일반 주식과 구분하여 확인해야 합니다.
2. 증권사별 신주인수권증서 매매 화면 접속 방법
증권사마다 신주인수권증서의 매매 메뉴가 다르게 구성되어 있습니다. 주요 증권사별 접속 방법을 안내해드립니다:
- 삼성증권: MTS > 주식/투자정보 > 권리/청약 > 신주인수권 매매
- 키움증권: 영웅문 앱 > 메뉴 > ‘신주인수권’ 검색 > 기타상장증권 매매
- 대신증권: 모바일앱 > 주식 > 기타상장 > 신주인수권증서
- 미래에셋증권: MTS > 주식 > 기타 > 신주인수권
- NH투자증권: 모바일앱 > 주식 > 거래 > 기타거래 > 신주인수권
- 한국투자증권: 모바일앱 > 주식 > 매매 > 기타상품 > 신주인수권
HTS나 MTS에서 ‘신주인수권’, ‘기타상장증권’ 등의 키워드로 검색하면 해당 화면을 쉽게 찾을 수 있습니다.
3. 신주인수권증서 매매 특징 및 주의사항
신주인수권증서는 일반 주식과 다른 특성을 가지고 있어 거래 시 다음과 같은 점을 유의해야 합니다:
- 거래기간 제한: 5월 16일부터 22일까지 단 5영업일간만 거래 가능
- 주문방식 제한: 지정가 주문만 가능 (시장가, 조건부 주문 불가)
- 가격제한폭: ±30%로 일반 주식(±15%)보다 변동폭이 큼
- 거래단위: 1주 단위로 거래 가능
- 거래시간: 일반 주식과 동일 (9:00~15:30)
신주인수권증서의 가격은 일반적으로 발행가액의 30~60% 수준에서 거래됩니다. 코어라인소프트의 경우 1차 발행가액이 4,580원이므로, 신주인수권증서는 약 1,400원~2,800원 사이에서 거래될 가능성이 있습니다. 물론 실제 거래 가격은 시장 상황에 따라 달라질 수 있습니다.
유상청약 신청방법
신주인수권을 보유하고 있거나 시장에서 매수했다면, 유상증자에 참여하기 위해 청약을 신청해야 합니다. 코어라인소프트 유상증자의 청약 방법에 대해 상세히 알아보겠습니다.
1. 청약 자격
청약 자격은 다음과 같은 사람들에게 부여됩니다:
- 신주배정기준일(4월 23일) 현재 주주명부에 등재된 주주
- 신주인수권증서를 시장에서 매수한 투자자
- 일반공모 청약 시에는 일반 투자자도 청약 가능
2. 청약 기간
- 우리사주조합 및 구주주 청약: 2025년 6월 3일 ~ 6월 4일 (2일간)
- 일반공모 청약: 2025년 6월 9일 ~ 6월 10일 (2일간)
청약 마감시간은 청약 종료일인 6월 4일(구주주), 6월 10일(일반공모) 오후 2시까지입니다. 시간을 놓치지 않도록 주의하세요.
3. 청약 방법
청약은 증권사마다 유사하게 진행되지만, 세부적인 방법은 차이가 있습니다. 일반적인 청약 방법은 다음과 같습니다:
- 온라인 청약:
- HTS: 거래 > 청약/권리 > 유상청약
- MTS: 주식 > 권리/청약 > 유상청약
- 전화 청약: 고객센터에 전화하여 청약 신청
- 지점 방문: 증권사 영업점 방문하여 주식청약서 작성
- 예약청약: 청약일 이전에 미리 신청 가능 (청약 첫날 기준 7일 전부터 전날까지)
4. 청약 시 필요한 자금
청약 시에는 청약 수량 × 발행가액에 해당하는 100% 금액이 계좌에 준비되어 있어야 합니다. 코어라인소프트의 경우, 최종 발행가액이 확정되기 전에 청약이 진행되므로 1차 발행가액인 4,580원을 기준으로 청약증거금을 예치하게 됩니다.
예를 들어, 100주를 청약하려면 4,580원 × 100주 = 458,000원이 계좌에 있어야 합니다. 만약 최종 발행가액이 1차 발행가액보다 낮게 확정된다면, 차액은 환불됩니다.
5. 초과청약
코어라인소프트 유상증자에서는 초과청약도 가능합니다. 초과청약이란 배정받은 주식 수량 외에 추가로 청약하는 것을 말합니다. 초과청약을 하면 다른 주주가 청약하지 않은 실권주에 대해 추가 배정받을 기회가 생깁니다.
초과청약 한도는 보통 기본 청약 수량의 100%까지 가능하며, 모든 구주주가 초과청약한 비율에 따라 안분 배정됩니다. 예를 들어, 100주를 기본 청약했다면 최대 100주까지 초과청약이 가능합니다.
유상증자 참여 전략
코어라인소프트 유상증자에 어떻게 대응할지 전략적으로 생각해볼 필요가 있습니다. 선택 가능한 전략은 크게 세 가지입니다.
1. 신주인수권 행사 (청약 참여)
이 방법은 신주인수권을 그대로 행사하여 새로운 주식을 발행가액(4,580원 또는 최종 확정 가격)에 매입하는 것입니다. 현재 주가와 전망, 회사의 미래 가치를 고려하여 결정해야 합니다.
이 전략이 유리한 경우:
- 발행가가 시장가보다 크게 할인되어 있고 회사의 성장 잠재력이 높다고 판단될 때
- 장기 투자 목적으로 지분율을 유지하고 싶을 때
- 발행가보다 주가가 상승할 것으로 전망될 때
2. 신주인수권증서 매도
신주인수권을 시장에서 매도하여 현금화하는 전략입니다. 청약에 참여하지 않고도 신주인수권의 가치를 실현할 수 있습니다.
이 전략이 유리한 경우:
- 추가 자금 투입 없이 권리가치만 실현하고 싶을 때
- 회사의 단기 전망이 불투명하다고 판단될 때
- 현금 확보가 필요할 때
3. 권리 미행사 (아무 조치 안 함)
아무런 행동을 취하지 않아도 됩니다만, 이는 권리 가치를 포기하는 것과 같습니다. 신주인수권증서는 거래기간 종료 후 자동으로 소멸되므로 가치를 실현할 기회를 놓치게 됩니다. 가능하다면 위의 두 전략 중 하나를 선택하는 것이 좋습니다.
코어라인소프트의 미래 전망과 투자 고려사항
코어라인소프트는 의료 AI 분야에서 경쟁력을 갖추고 있는 기업입니다. 최근 미국 FDA로부터 AI 소프트웨어 ‘에이뷰'(AVIEW)에 대한 시판 전 인증인 ‘FDA 510(k) 인증’을 획득하였고, 국내 의료 AI 기업 최초로 AI 경영시스템 국제 표준인 ‘ISO/IEC 42001’ 인증을 획득하는 등 기술력을 인정받고 있습니다.
또한 뷰노로부터 폐 CT 영상 분석 사업 관련 자산을 인수하는 등 사업 포트폴리오를 강화하고 있습니다. 특히 템플대학교 병원, 매사추세츠 주립대 메모리얼 메디컬 센터 등 북미시장에서 중요한 거점 고객을 확보하였고, 독일과 이탈리아 등 폐암 검진 프로젝트 레퍼런스를 보유한 국가에서의 판매가 증가하고 있다는 점은 긍정적입니다.
다만, 재무 상황에 있어서는 2024년 말 기준 42.89%의 부분 자본잠식 상태에 있었고, 현재의 수익 구조가 개선되지 않으면 2026년에 다시 자본잠식에 진입할 가능성도 있다는 점은 투자 결정 시 고려해야 할 요소입니다.
마치며
코어라인소프트의 유상증자는 회사의 재무 건전성을 개선하고 글로벌 시장 확대를 위한 자금을 마련하는 중요한 계기가 될 것입니다. 주주들은 신주인수권을 적극적으로 활용하여 투자 가치를 극대화할 수 있는 전략을 선택하는 것이 중요합니다.
유상증자 참여 여부를 결정할 때는 회사의 성장 가능성, 재무상태, 산업 전망 등을 종합적으로 고려하시길 권장합니다. 또한 신주인수권증서 거래기간이 단 5일에 불과하므로, 일정을 놓치지 않도록 주의하세요.
투자는 항상 본인의 판단과 책임 하에 이루어져야 하며, 필요하다면 전문가의 조언을 구하는 것도 좋은 방법입니다. 코어라인소프트의 유상증자가 회사와 주주 모두에게 긍정적인 결과로 이어지길 바랍니다.
이 글이 코어라인소프트 주주분들과 투자를 고려하시는 분들께 유용한 정보가 되었기를 바랍니다. 유상증자와 관련된 추가 질문이나 의견이 있으시면 댓글로 남겨주세요.